Изменение структуры рынка стейблкоинов: как новые игроки могут преодолеть монополию USDT и USDC?
Рынок стейблкоинов переживает значительные изменения. Традиционные гиганты USDT и USDC всегда присваивали себе полученную прибыль, а не возвращали её пользователям. Это предоставляет возможности для других конкурентов в области стейблкоинов. В этой статье мы рассмотрим три представительных новых проекта, а также другие подобные случаи, которые находятся в разработке.
В настоящее время рыночная капитализация стейблкоинов составляет около 250 миллиардов долларов, USDT и USDC в сумме занимают 86% рынка. Тем не менее, эти два гиганта не предоставляют держателям токенов никаких доходов. Они инвестируют залог в государственные облигации США, получая около 4% годовых, но вся эта прибыль принадлежит компании. Эта практика вызвала у пользователей сильный запрос на распределение доходов, что предоставило возможности для других проектов стейблкоинов.
1. USR от Resolv: 8.6% годовой доход
Resolv запустила два основных продукта: USR стейблкоин и RLP токен ликвидного пула. USR полностью обеспечен биткойном и эфириумом в соотношении 1:1, при этом доходность создается за счет хеджирования позиций. Его сверхзалоговая ставка в 168% обеспечивает крайне низкий риск, а средняя годовая доходность в 8,65% значительно превышает показатели платформы AAVE.
Основные преимущества USR включают:
Доходность выше AAVE
Полная поддержка BTC и ETH
Высокая прозрачность
Механизм RLP предоставляет дополнительную защиту
Нулевая комиссия
Поддержка мгновенного стейкинга и анстейкинга
Однако у USR есть и некоторые ограничения:
Предоставляется только в сети Эфириум
Необходимо ставить USR, чтобы получать доход
2. USDN Noble Dollar: 4.1% годовая доходность
USDN был запущен m0, его уникальность заключается в том, что пользователи ежедневно могут автоматически получать 4,1% дохода от государственных облигаций США, не требуя никаких операций по блокировке или ставке. Хотя в настоящее время применение ограничено, USDN вскоре получит поддержку в многоцепочечной экосистеме.
Преимущества USDN:
стабильный доход, поддерживаемый государственными облигациями США
Высокая прозрачность
Не требуется стейкинг
Ежедневный расчет
Поддержка прямой покупки за фиатную валюту
Удобный кросс-чейн перевод
Недостатки:
Текущих случаев использования довольно мало
Доходность ниже, чем у некоторых конкурентов
3. iUSD от InfiniFi: 8,5% до 16% годовых
InfiniFi предлагает гибкие схемы доходности, адаптируясь к рискованным предпочтениям пользователей. Пользователи вносят USDC и получают iUSD, а протокол использует USDC для диверсифицированных инвестиционных стратегий. Базовая ставка без блокировки составляет около 8.5%, при блокировке на более чем 4 недели можно получить доходность до 16.4%.
Преимущества iUSD:
Сверхвысокая доходность
Высокая прозрачность
Гибкие варианты ликвидности
Структура рисков по уровням
Подходит для разных уровней рисковой предпочтительности
Недостатки:
нестандартный стейблкоин
Существует риск ликвидности
может столкнуться с риском "открепления"
Высокие рисковые стратегии могут привести к колебаниям доходности
Связано с рисками нескольких DeFi платформ
Инвесторы должны осторожно относиться к таким новым протоколам, рекомендуется сначала попробовать на небольших суммах, а затем рассмотреть возможность крупных вложений после того, как рынок полностью проверит их. Важно следить за развитием этой новой ниши, она предоставляет пользователям более разнообразный выбор, позволяя инвесторам с различной устойчивостью к риску комбинировать стратегии в соответствии с их потребностями и достигать ожидаемой доходности на приемлемом уровне риска.
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
19 Лайков
Награда
19
5
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
MetaNomad
· 07-15 12:59
Посидим на взрыве сначала
Посмотреть ОригиналОтветить0
AllInAlice
· 07-14 13:25
16 годовых? Слишком высокие риски, не так ли?
Посмотреть ОригиналОтветить0
SolidityStruggler
· 07-12 15:08
Хе-хе, за высокими доходами, наверное, скрываются маленькие хитрости.
Посмотреть ОригиналОтветить0
GateUser-a5fa8bd0
· 07-12 14:56
Не смотри на высокую годовую доходность, нужно смотреть, как долго она продлится.
Посмотреть ОригиналОтветить0
DefiOldTrickster
· 07-12 14:42
Годовая доходность за месяц. Еще одна группа неудачников собирается прийти за знаниями.
Новые стабильные монеты на подходе: USR, USDN, iUSD бросают вызов монополии USDT с доходностью до 16% в год.
Изменение структуры рынка стейблкоинов: как новые игроки могут преодолеть монополию USDT и USDC?
Рынок стейблкоинов переживает значительные изменения. Традиционные гиганты USDT и USDC всегда присваивали себе полученную прибыль, а не возвращали её пользователям. Это предоставляет возможности для других конкурентов в области стейблкоинов. В этой статье мы рассмотрим три представительных новых проекта, а также другие подобные случаи, которые находятся в разработке.
В настоящее время рыночная капитализация стейблкоинов составляет около 250 миллиардов долларов, USDT и USDC в сумме занимают 86% рынка. Тем не менее, эти два гиганта не предоставляют держателям токенов никаких доходов. Они инвестируют залог в государственные облигации США, получая около 4% годовых, но вся эта прибыль принадлежит компании. Эта практика вызвала у пользователей сильный запрос на распределение доходов, что предоставило возможности для других проектов стейблкоинов.
1. USR от Resolv: 8.6% годовой доход
Resolv запустила два основных продукта: USR стейблкоин и RLP токен ликвидного пула. USR полностью обеспечен биткойном и эфириумом в соотношении 1:1, при этом доходность создается за счет хеджирования позиций. Его сверхзалоговая ставка в 168% обеспечивает крайне низкий риск, а средняя годовая доходность в 8,65% значительно превышает показатели платформы AAVE.
Основные преимущества USR включают:
Однако у USR есть и некоторые ограничения:
2. USDN Noble Dollar: 4.1% годовая доходность
USDN был запущен m0, его уникальность заключается в том, что пользователи ежедневно могут автоматически получать 4,1% дохода от государственных облигаций США, не требуя никаких операций по блокировке или ставке. Хотя в настоящее время применение ограничено, USDN вскоре получит поддержку в многоцепочечной экосистеме.
Преимущества USDN:
Недостатки:
3. iUSD от InfiniFi: 8,5% до 16% годовых
InfiniFi предлагает гибкие схемы доходности, адаптируясь к рискованным предпочтениям пользователей. Пользователи вносят USDC и получают iUSD, а протокол использует USDC для диверсифицированных инвестиционных стратегий. Базовая ставка без блокировки составляет около 8.5%, при блокировке на более чем 4 недели можно получить доходность до 16.4%.
Преимущества iUSD:
Недостатки:
Инвесторы должны осторожно относиться к таким новым протоколам, рекомендуется сначала попробовать на небольших суммах, а затем рассмотреть возможность крупных вложений после того, как рынок полностью проверит их. Важно следить за развитием этой новой ниши, она предоставляет пользователям более разнообразный выбор, позволяя инвесторам с различной устойчивостью к риску комбинировать стратегии в соответствии с их потребностями и достигать ожидаемой доходности на приемлемом уровне риска.