Cuộc cách mạng cơ sở hạ tầng mới: Độ sâu phân tích cơ hội và thách thức của lĩnh vực DePIN

Một, Giới thiệu: Tóm tắt DePIN

DePIN( mạng lưới cơ sở hạ tầng vật lý phi tập trung) khuyến khích người dùng chia sẻ tài nguyên cá nhân thông qua việc thưởng bằng token, nhằm xây dựng mạng lưới cơ sở hạ tầng, bao gồm không gian lưu trữ, lưu lượng truyền thông, điện toán đám mây, năng lượng và các lĩnh vực khác. Nó phân phối cơ sở hạ tầng vốn được cung cấp bởi các công ty tập trung cho người dùng toàn cầu theo hình thức crowdsourcing.

Hiện tại, giá trị thị trường trong lĩnh vực DePIN đã đạt 5,2 tỷ đô la Mỹ, vượt qua lĩnh vực oracle, và đang có xu hướng tăng liên tục. Từ những cái tên đầu tiên như Arweave và Filecoin, đến Helium trong đợt tăng giá trước, và gần đây là Render Network rất được chú ý, tất cả đều thuộc về lĩnh vực này.

DePIN gần đây lại gây ra cơn sốt, chủ yếu có ba lý do:

1. Cơ sở hạ tầng được xây dựng hoàn thiện hơn so với vài năm trước, tạo điều kiện cho DePIN.

2. Cuối năm 2022, Messari lần đầu tiên đề xuất khái niệm DePIN, cho rằng đây là "một trong những lĩnh vực đầu tư tiền điện tử quan trọng nhất trong thập kỷ tới", định nghĩa mới và kỳ vọng đã làm tăng nhiệt cho đường đua.

3. Câu chuyện Web3 phá vỡ giới hạn chuyển từ mạng xã hội và trò chơi sang các hướng khác, DePIN gắn liền mật thiết với người dùng Web2 trở thành lựa chọn quan trọng cho các nhà xây dựng Web3.

Bài viết này sẽ phân tích DePIN từ năm góc độ Độ sâu: nhu cầu, mô hình kinh tế token, tình trạng ngành, các dự án tiêu biểu, phân tích lợi thế, cũng như những hạn chế và thách thức.

Hai, Phân tích tính cần thiết của DePIN

2.1 Tình hình hiện tại của ngành ICT truyền thống

Cơ sở hạ tầng ICT truyền thống chủ yếu bao gồm phần cứng, phần mềm, điện toán đám mây và lưu trữ dữ liệu, công nghệ truyền thông. Trong số mười công ty có giá trị thị trường lớn nhất toàn cầu, có sáu công ty thuộc ngành ICT. Quy mô thị trường ICT toàn cầu đạt 43900 tỷ USD vào năm 2022, trung tâm dữ liệu và phần mềm trong những năm gần đây có xu hướng tăng trưởng, ảnh hưởng đến mọi mặt của cuộc sống.

2.2 Khó khăn của ngành ICT truyền thống

Ngành ICT truyền thống đang đối mặt với hai khó khăn lớn:

1. Ngành có rào cản gia nhập cao, hạn chế cạnh tranh đầy đủ, dẫn đến định giá bị các ông lớn độc quyền.

Trong các lĩnh vực như lưu trữ dữ liệu và dịch vụ truyền thông, các doanh nghiệp phải đầu tư một khoản tiền lớn vào việc mua phần cứng, thuê đất triển khai và thuê nhân viên bảo trì. Chi phí cao khiến chỉ những doanh nghiệp lớn mới có thể tham gia, như AWS, Microsoft Azure, Google Cloud và Alibaba Cloud trong lĩnh vực điện toán đám mây và lưu trữ dữ liệu chiếm gần 70% thị trường. Điều này dẫn đến việc định giá bị độc quyền bởi các ông lớn, chi phí cao cuối cùng được chuyển giao cho người tiêu dùng.

Lấy ví dụ về giá cả điện toán đám mây và lưu trữ dữ liệu, chi phí là khá cao. Tổng chi tiêu của các doanh nghiệp và cá nhân cho dịch vụ đám mây vào năm 2022 đạt 490 tỷ USD, dự kiến sẽ vượt 720 tỷ USD vào năm 2024. 31% doanh nghiệp lớn chi tiêu cho dịch vụ đám mây mỗi năm trên 12 triệu USD, 54% doanh nghiệp nhỏ và vừa chi tiêu trên 1,2 triệu USD. 60% doanh nghiệp cho biết chi phí đám mây cao hơn dự kiến.

Đặc tính tập trung vốn hạn chế cạnh tranh thị trường đầy đủ, ảnh hưởng đến sự phát triển đổi mới trong lĩnh vực.

2. Tỷ lệ sử dụng tài nguyên cơ sở hạ tầng tập trung thấp.

Theo báo cáo của Flexera, trung bình 32% ngân sách đám mây của các công ty bị lãng phí, có nghĩa là một phần ba tài nguyên bị bỏ hoang sau khi chi tiêu cho đám mây, gây ra tổn thất tài chính lớn.

Sự phân bổ tài nguyên không đúng nguyên nhân bởi nhiều yếu tố. Các công ty thường đánh giá quá cao nhu cầu để đảm bảo tính khả dụng của dịch vụ. Hơn một nửa lượng lãng phí trên đám mây do thiếu hiểu biết về chi phí đám mây gây ra, bị lạc trong các mức giá và gói dịch vụ đám mây phức tạp.

Một mặt, sự độc quyền của các ông lớn dẫn đến giá cả quá cao, mặt khác, phần lớn chi tiêu đám mây của công ty bị lãng phí, khiến chi phí và tỷ lệ sử dụng CNTT của doanh nghiệp rơi vào tình thế khó khăn kép, không có lợi cho sự phát triển lành mạnh của môi trường kinh doanh. Điều này cũng cung cấp cơ hội cho sự phát triển của DePIN.

Đối mặt với tình trạng giá cao và lãng phí trong điện toán đám mây và lưu trữ, lĩnh vực DePIN có thể giải quyết tốt nhu cầu. Về giá cả, lưu trữ phi tập trung rẻ hơn nhiều lần so với lưu trữ tập trung; về lãng phí đám mây, một số cơ sở hạ tầng phi tập trung áp dụng định giá theo cấp bậc, phân biệt các nhu cầu khác nhau, như Render Network thông qua chiến lược định giá đa tầng để khớp hiệu quả mối quan hệ cung cầu GPU.

Ba, mô hình kinh tế token của DePIN

Logic cốt lõi của DePIN là khuyến khích người dùng cung cấp tài nguyên thông qua tiền tệ, bao gồm sức mạnh tính toán GPU, triển khai điểm nóng, không gian lưu trữ, v.v., để đóng góp cho toàn bộ mạng.

Các token của các dự án DePIN giai đoạn đầu thường không có giá trị thực tế, người dùng tham gia cung cấp tài nguyên tương tự như đầu tư mạo hiểm. Bên cung cấp chọn lọc những dự án khả thi trong số nhiều dự án, đầu tư tài nguyên trở thành "thợ mỏ rủi ro", thông qua việc tăng số lượng token nắm giữ và không gian tăng giá để kiếm lời.

Các nhà cung cấp này khác với khai thác truyền thống, việc cung cấp tài nguyên có thể liên quan đến phần cứng, băng thông, khả năng tính toán, v.v., thu nhập liên quan đến tình hình sử dụng mạng, nhu cầu thị trường, v.v. Ví dụ, lượng sử dụng mạng thấp có thể dẫn đến phần thưởng giảm, hoặc mạng không ổn định có thể dẫn đến lãng phí tài nguyên. Các thợ mỏ rủi ro trong lĩnh vực DePIN cần sẵn sàng chấp nhận rủi ro tiềm ẩn và cung cấp tài nguyên, trở thành phần quan trọng trong việc duy trì sự ổn định của mạng và phát triển dự án.

Cách khuyến khích này tạo ra hiệu ứng bánh đà, khi phát triển tốt sẽ hình thành chu trình tích cực; khi phát triển kém sẽ dễ dàng gây ra chu trình rút lui.

1. Thu hút người tham gia từ phía cung bằng cách sử dụng token: Mô hình kinh tế token tốt sẽ thu hút những người tham gia sớm vào việc xây dựng mạng lưới và cung cấp tài nguyên, trao thưởng bằng token.

2. Thu hút nhà xây dựng và người tiêu dùng: Khi số lượng nhà cung cấp tài nguyên tăng lên, các nhà phát triển tham gia vào việc xây dựng sản phẩm trong hệ sinh thái, đồng thời DePIN cung cấp giá thấp hơn để thu hút người tiêu dùng tham gia.

3. Hình thành phản hồi tích cực: Khi số lượng người tiêu dùng tăng lên, nhu cầu thúc đẩy mang lại nhiều thu nhập hơn cho bên cung, hình thành phản hồi tích cực, cả hai bên thu hút nhiều sự tham gia hơn.

Trong vòng lặp này, phía cung cấp có nhiều mã thông báo có giá trị hơn để trả thưởng, phía nhu cầu có dịch vụ rẻ hơn với chi phí hiệu quả cao, giá trị mã thông báo của dự án tăng trưởng đồng nhất với sự gia tăng của người tham gia, giá mã thông báo tăng lên thu hút nhiều người tham gia và nhà đầu cơ hơn, hình thành sự bắt giữ giá trị.

Thông qua cơ chế khuyến khích bằng token, DePIN trước tiên thu hút các nhà cung cấp, sau đó thu hút người dùng, đạt được khởi động lạnh và vận hành cốt lõi, từ đó mở rộng phát triển.

Bốn, Tình trạng ngành DePIN

Những dự án DePIN đầu tiên như Helium(2013, Storj)2014, Sia(2015 chủ yếu tập trung vào công nghệ lưu trữ và truyền thông.

Với sự phát triển của Internet, Internet vạn vật và AI, yêu cầu về cơ sở hạ tầng và nhu cầu đổi mới ngày càng tăng. Hiện tại, các dự án DePIN chủ yếu tập trung vào các lĩnh vực công nghệ tính toán, lưu trữ, truyền thông cũng như thu thập và chia sẻ dữ liệu.

Từ 10 dự án có vốn hóa thị trường hàng đầu, hầu hết thuộc lĩnh vực Lưu trữ và Tính toán, trong lĩnh vực viễn thông cũng có một số dự án tốt, như Helium và Theta.

![Xu hướng cơ sở hạ tầng mới: phân tích cơ hội và thách thức của lĩnh vực DePIN])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3c149a0a4f5dcc94d713b3cf44385d8b.webp(

Năm, Phân tích các dự án đại diện trong ngành DePIN

) 5.1 Filecoin & Arweave - Đường đua lưu trữ phi tập trung

Filecoin và Arweave cung cấp giá thấp hơn thông qua phương thức lưu trữ phi tập trung, mang đến cho người dùng các dịch vụ khác nhau.

Filecoin là mạng lưới lưu trữ phân tán phi tập trung, thông qua việc khuyến khích người dùng cung cấp không gian lưu trữ bằng token. Không gian lưu trữ đã đạt 4PB sau 1 tháng ra mắt mạng thử nghiệm, hiện tại đạt 24EiB. Filecoin được xây dựng trên giao thức IPFS, hỗ trợ hợp đồng thông minh, áp dụng cơ chế đồng thuận Proof of Storage.

Filecoin hợp tác với nhiều dự án và doanh nghiệp nổi tiếng, như NFT.Storage, Quỹ Shoah, Thư viện Internet, v.v. OpenSea cũng sử dụng Filecoin để lưu trữ dữ liệu metadata NFT.

Arweave là mạng lưu trữ vĩnh viễn phi tập trung, dữ liệu một khi được tải lên sẽ được lưu giữ mãi mãi. Sử dụng cơ chế "Proof of Access" để khuyến khích người dùng cung cấp không gian lưu trữ. Chính thức cung cấp nhiều giải pháp, bao gồm lưu trữ tệp vĩnh viễn, tạo hồ sơ cá nhân vĩnh viễn và trang web, v.v.

Filecoin và Arweave có sự khác biệt rõ rệt về phương thức lưu trữ, mô hình kinh tế và cơ chế đồng thuận, mỗi loại có những ưu điểm riêng. Tuy nhiên, Filecoin hiện đang có hiệu suất thị trường vượt trội.

Lưu trữ phi tập trung có sự khác biệt rõ rệt về giá so với lưu trữ tập trung. Chi phí lưu trữ 1TB/tháng, lưu trữ phi tập trung trung bình chưa đến một nửa Google Drive, chỉ bằng một phần mười Amazon S3.

Ngoài lợi thế về giá cả, lưu trữ phi tập trung có tính bảo mật cao hơn, việc phân phối dữ liệu lưu trữ giảm thiểu rủi ro điểm lỗi đơn, khả năng chống kiểm duyệt mạnh mẽ hơn. Người dùng có quyền sở hữu và kiểm soát tuyệt đối đối với dữ liệu.

Về mặt bất lợi, lưu trữ phi tập trung phải đối mặt với những thách thức kỹ thuật, chẳng hạn như hiệu suất truy xuất lưu trữ, độ tin cậy của các nút, v.v. Tính khả dụng và hiệu suất có thể bị ảnh hưởng bởi các thành viên trong mạng, làm ảnh hưởng đến trải nghiệm người dùng.

5.2 Helium - Mạng không dây phi tập trung

Helium được thành lập vào năm 2013, là người tiên phong trong lĩnh vực DePIN. Trong ngành IoT truyền thống, do chi phí hạ tầng khó có thể bù đắp doanh thu, vẫn chưa có ông lớn nào xuất hiện. Helium đã khuyến khích người dùng mua thiết bị mạng thông qua việc phát hành token để tạo ra mạng lưới, từ đó đạt được nguồn cung.

Helium nổi bật trong lĩnh vực IoT, số lượng hotspot vượt qua 900.000 vào tháng 8 năm ngoái, với 600.000 hotspot hoạt động hàng tháng trong IoT, gấp 20 lần các nhà cung cấp mạng IoT truyền thống. Tuy nhiên, hiệu suất trong lĩnh vực 5G lại khá bình thường.

Lĩnh vực IoT áp dụng công nghệ LoRaWAN, công nghệ mạng diện rộng tiêu thụ điện năng thấp, không cần giấy phép cụ thể, phù hợp cho triển khai IoT quy mô lớn. Thị trường mạng IoT chưa có ông lớn trong ngành, Helium nắm bắt cơ hội kết hợp công nghệ Web3 với mạng IoT, giải quyết vấn đề rào cản tài chính thông qua DePIN.

Thị trường 5G đang đối mặt với hai khó khăn: tuân thủ quy định và trần thị trường. Về mặt tuân thủ, việc phân bổ tần số được quản lý chặt chẽ. Về trần thị trường, 5G bị quản lý bởi chính sách quốc gia, khó có thể sao chép kinh nghiệm của Mỹ ra nước ngoài.

Bên cung cấp gặp vấn đề về hiệu suất thiết bị và giá cả không minh bạch, ảnh hưởng đến trải nghiệm người dùng. Helium cần tối ưu hóa trải nghiệm bên cung cấp, cân bằng giữa mã nguồn mở và tính minh bạch của thiết bị.

Vào ngày 27 tháng 3 năm nay, Helium bắt đầu chuyển sang Solana, lý do bao gồm:

1. Đội ngũ tập trung vào việc xây dựng mạng lưới, giao việc bảo trì blockchain cơ sở cho đội ngũ chuyên nghiệp.

2. Chọn Solana với các yếu tố sinh thái, HNT tương thích với các dự án sinh thái gốc của Solana.

3. Tính năng nén trạng thái mới nhất của Solana giảm chi phí đúc NFT.

4. Có không gian hợp tác với Solana Mobile Stack, điện thoại Saga và các dự án khác.

Về lâu dài, Helium khám phá giá trị đổi mới trong lĩnh vực IoT, có thể phát huy tiềm năng lớn trong tương lai trong các lĩnh vực nông nghiệp thông minh, thành phố thông minh.

![Làn sóng cơ sở hạ tầng mới: Phân tích cơ hội và thách thức trong lĩnh vực DePIN](