Analisis Industri Pembayaran Web3: Masa Depan Pembayaran Global?

Pendahuluan

Pembayaran adalah skenario kunci dalam ekosistem cryptocurrency, di mana setiap hari terjadi puluhan ribu pembayaran cryptocurrency di dalam dan di luar rantai. Sebuah cryptocurrency baru biasanya akan menghargai nilai karena kegunaan pembayaran praktisnya, dan pembayaran juga menjadi jembatan penting yang menghubungkan dunia Web2 dan Web3.

Dalam bisnis pembayaran Web3, beberapa orang menghasilkan banyak uang dengan menyediakan saluran pembayaran, sementara yang lain fokus pada pengembangan teknologi dompet yang lebih aman. Lalu, bagaimana sebenarnya dana berpindah di dunia Web3? Artikel ini akan membawa Anda untuk memahami berbagai skenario bisnis dan proyek di industri pembayaran Web3.

Alasan Raksasa Pembayaran Tradisional Masuk ke Pembayaran Web3

1. Keuntungan bisnis cryptocurrency cukup menggiurkan

Dari 2018 hingga 2023, tingkat adopsi cryptocurrency mencapai CAGR 99%, jauh melampaui tingkat pertumbuhan metode pembayaran tradisional sebesar 8%. Selama periode yang sama, tingkat pertumbuhan adopsi cryptocurrency melebihi beberapa raksasa pembayaran di AS.

Pada tahun 2022, Paypal menghadapi persaingan industri yang ketat dan biaya operasional yang relatif tinggi, juga mulai fokus pada bisnis cryptocurrency. Dalam satu tahun, biaya operasional terkait cryptocurrency meningkat dari 800 juta dolar menjadi 1,2 miliar dolar, dengan kenaikan sebesar 50%, dan laba bersih terkait cryptocurrency meningkat dari 700 juta dolar menjadi 1,1 miliar dolar, dengan kenaikan sebesar 57%.

2. BTC halving dan ETF membawa lebih banyak pengakuan dan permintaan

Pengurangan BTC dan kepatuhan ETF BTC membawa lebih banyak pengakuan dan permintaan pembayaran untuk industri kripto. Peristiwa pengurangan Bitcoin meningkatkan kelangkaan dan harapan pertumbuhan nilainya dengan mengurangi kecepatan pembuatan Bitcoin baru, menarik perhatian pasar yang luas. Peluncuran dana yang diperdagangkan di bursa Bitcoin memberikan saluran investasi yang mudah diakses dan nyaman bagi investor tradisional, meningkatkan kepercayaan pasar.

3. Mengatasi keterbatasan pembayaran lintas batas tradisional

Pembayaran lintas batas tradisional memiliki masalah seperti waktu pemrosesan yang lama, struktur biaya yang kompleks, dan transparansi yang terbatas. Pembayaran Web3 dapat:

• Mengurangi risiko nilai tukar
• Mengurangi biaya transaksi
• Meningkatkan keamanan pembayaran
• Menghubungkan pasar global

4. Insentif pajak menarik

Beberapa negara dan daerah menerapkan kebijakan pajak yang menguntungkan untuk cryptocurrency, menarik perusahaan dan investor. Misalnya:

• Portugal tidak memungut pajak atas keuntungan cryptocurrency pribadi
• Singapura tidak mengenakan pajak capital gain pada cryptocurrency
• Bermuda menarik perusahaan penerbitan token, penyedia layanan kustodian cryptocurrency, dan perusahaan penelitian dan pengembangan blockchain dengan "Undang-Undang Bisnis Aset Digital".

5. Memenuhi permintaan di daerah dengan inflasi tinggi

Di negara dengan inflasi tinggi seperti Argentina, cryptocurrency telah menjadi alat penting untuk menjaga nilai. Pada tahun 2023, tingkat inflasi Argentina mencapai 211,4%, sekitar 5 juta orang menggunakan cryptocurrency untuk pembayaran sehari-hari.

6. Pengaruh Politik dan Sosial

Cryptocurrency berperan dalam bidang politik dan sosial di beberapa negara:

• Dalam pemilihan presiden AS, Trump dengan bangga mengungkapkan sikap bersahabatnya terhadap cryptocurrency.
• Oposisi Venezuela menggunakan cryptocurrency untuk memberikan bantuan kepada tenaga medis, menghindari kontrol pemerintah

Keuntungan Pembayaran Web3

Dibandingkan dengan pembayaran tradisional, pembayaran Web3 memiliki keuntungan berikut:

1. Transaksi peer-to-peer: terdesentralisasi, tanpa lembaga perantara
2. Perdagangan Instan: Konfirmasi cepat, tanpa menunggu penyelesaian
3. Biaya rendah: mengurangi perantara, menurunkan biaya transaksi
4. Kemudahan Pembayaran Lintas Batas: Tanpa Batas Negara
5. Tingkat transparansi tinggi: transaksi dapat dilacak
6. Programmabilitas: mendukung kontrak pintar, mewujudkan pembayaran otomatis

Ukuran Pasar Pembayaran Web3

Hingga tahun 2024, tingkat penetrasi cryptocurrency global adalah 6,9%, dengan sekitar 560 juta orang di seluruh dunia memiliki cryptocurrency, meningkat 33% dibandingkan dengan 420 juta orang tahun lalu.

Dari perspektif perusahaan, sejak lama, merek terkenal dalam ekonomi riil seperti Starbucks, Coca-Cola, Tesla, dan Amazon telah mulai mengadopsi cryptocurrency, dan pembayaran crypto semakin menjadi lautan biru yang luas.

Skenario Bisnis Utama Pembayaran Web3

1. Layanan Setoran dan Penarikan

merujuk pada proses mengonversi mata uang fiat menjadi cryptocurrency. Metode utama termasuk:

• Bursa terpusat
• Platform P2P
• Meja Perdagangan Over-the-Counter
• Dompet cryptocurrency terdesentralisasi

Subjek yang terlibat: bursa terpusat, platform pihak ketiga untuk penyetoran dan penarikan terdesentralisasi, bank, penyedia likuiditas

2. Kartu Pembayaran Kripto

Mendukung konsumsi mata uang kripto dalam ekonomi riil, terutama melibatkan 4 subjek:

• Penyedia layanan teknologi: memberikan dukungan teknis untuk penerbitan kartu
• Penerbit: Penerbit kartu tradisional atau penerbit asli Web3
• Organisasi Kartu: seperti VISA dan Mastercard
• Pengguna

3. Platform pembayaran pihak ketiga

Platform pembayaran pihak ketiga tradisional/yang terkait dengan Web3 memperluas bisnis setoran dan penarikan serta pembayaran kripto, mewujudkan penggunaan dan konsumsi cryptocurrency dalam ekonomi nyata.

4. Pembayaran di blockchain

Berdasarkan kebutuhan dalam suatu skenario pembayaran di dunia Web3, termasuk:

• Pembayaran dan transfer peer-to-peer
• Perdagangan DeFi/NFT
• Perdagangan DEX
• Interaksi lintas rantai
• Pembayaran GameFi
• Pembayaran untuk jejaring sosial dan penciptaan konten

Analisis Kasus Proyek Utama

PayPal - PYUSD stablecoin

• Diluncurkan pada Agustus 2023, diterbitkan oleh Paxos
• Menerbitkan di Ethereum dan Solana
• Utama digunakan untuk permainan, pengiriman uang, serta sebagai media pembayaran untuk platform Web3 dan DEX.
• Saat ini nilai pasar adalah $270,37 juta, peringkat ke-13 di antara stablecoin

Mastercard - Sertifikat Kripto

• Meluncurkan sertifikat kripto Mastercard, untuk mewujudkan transaksi peer-to-peer
• Utama di Eropa dan Amerika Latin sebagai pilot
• Gunakan alias untuk menggantikan alamat blockchain yang panjang
• Bekerja sama dengan bursa seperti Bit2Me, Lirium, dan Mercado

MoonPay - Penyedia layanan pembayaran Web3

• Diposisikan sebagai "PayPal untuk Web3"
• Menyediakan API dan SDK, terintegrasi ke dalam aplikasi Web3
• Melayani lebih dari 15 juta pengguna individu
• Sudah terintegrasi dengan PayPal, pengguna di AS dapat membeli lebih dari 110 jenis cryptocurrency

Alchemy Pay - Gerbang Pembayaran Kripto

• Mendukung pembayaran di 173 negara/wilayah, terutama melayani Asia Tenggara
• Bisnis mencakup: setoran dan penarikan, gateway pembayaran, solusi teknologi penerbitan kartu kripto
• Secara aktif memperoleh lisensi di berbagai daerah di seluruh dunia

Ripple - Solusi Pembayaran Lintas Negara

• Membangun buku besar terdesentralisasi RippleNet, untuk mewujudkan transaksi global yang cepat dan berbiaya rendah
• Menyediakan tiga produk utama yaitu xCurrent, xRapid, dan xVia
• Sudah ada lebih dari 100 bank dan lembaga keuangan di seluruh dunia yang bergabung

Tren dan Tantangan Pengembangan Industri

Tren Pengembangan

1. Regulasi semakin jelas, lebih banyak negara mulai melegalkan pembayaran kripto
2. Kemajuan teknologi blockchain mendorong layanan pembayaran menjadi lebih nyaman, efisien, dan aman
3. Penerimaan pengguna dan perusahaan terhadap pembayaran kripto terus meningkat
4. Pembayaran Web3 akan menjadi bagian penting dari metode pembayaran sehari-hari

Tantangan Utama

1. Lingkungan regulasi global yang kompleks
2. Risiko dampak ekonomi makro, risiko sistemik, risiko likuiditas
3. Persaingan industri yang ketat dan tekanan pendanaan
4. Pendidikan dan Penyuluhan Pengguna

Kesimpulan

Pembayaran Web3 sedang berkembang pesat, raksasa pembayaran tradisional dan perusahaan startup baru sama-sama aktif berinvestasi di bidang ini. Dengan kemajuan teknologi, peningkatan regulasi, dan meningkatnya penerimaan pengguna, pembayaran Web3 diperkirakan akan menjadi bagian penting dari sistem pembayaran global di masa depan, mendorong sistem keuangan menuju arah yang lebih terdesentralisasi, transparan, dan efisien.